Cosa determina il valore della criptovaluta?

Se c’è una cosa che sappiamo tutti sulle criptovalute, è che sono volatili. Le storie di persone che guadagnano milioni durante un’impennata delle criptovalute fanno spesso notizia, ma anche le storie di persone che perdono tutto durante i periodi di recessione. Inoltre, poiché non esiste un prodotto fisico o un organismo organizzativo centralizzato, è difficile indicare qualcosa e dire “vedi, è successa una cosa buona, i valori delle criptovalute aumenteranno ora”. Quindi cosa determina il valore della criptovaluta?

In questo articolo, daremo un’occhiata a ciò che influisce sulle valutazioni della criptovaluta e ciò che determina il valore della criptovaluta.

Cos’è la criptovaluta?

Una criptovaluta è, più semplicemente, una risorsa digitale. Si chiama valuta perché è stata creata per funzionare come mezzo di scambio nello stesso modo in cui usiamo le valute legali ora.

Le transazioni sono basate su Internet e sono registrate in una blockchain. La blockchain mostra la cronologia delle transazioni per ciascuna unità e viene utilizzata per dimostrare la proprietà. Le risorse digitali vengono visualizzate al meglio come token virtuali. Questi token significano qualcosa per il sistema interno e possono essere programmati per registrare transazioni finanziarie e altre informazioni preziose.

Il suo utilizzo come sistema monetario è ancora la caratteristica più redditizia delle criptovalute. Consente agli utenti di inviare criptovalute tra le parti in cambio di beni e servizi forniti. Poiché le criptovalute non sono controllate da alcuna autorità centrale, presenta vantaggi unici. Di solito ci sono poche o nessuna commissione di elaborazione. C’è meno controllo e regolamentazione del governo. Ciò significa che le criptovalute sono portatili, resistenti all’inflazione e trasparenti nella loro cronologia delle transazioni.

Trading di criptovalute

Il trading di criptovalute è una caratteristica nuova e in crescita del mondo delle criptovalute. Il trading è separato dall’uso delle criptovalute come sistema monetario. Invece, gli utenti acquistano e vendono criptovalute come farebbero per acquistare e vendere azioni di una società. L’acquisto di sovvenzioni in azioni ti dà la proprietà di un’azienda, mentre l’acquisto di un token ti garantisce la proprietà di quella criptovaluta. Nel sistema fiscale statunitense, le transazioni in criptovaluta sono viste allo stesso modo delle transazioni di trading azionario. Ciò riflette il modo in cui la maggior parte degli utenti guadagna dal mondo delle criptovalute.

Proprio come la desiderabilità dei suoi prodotti influisce sul prezzo delle azioni di un’azienda, il sistema monetario crittografico influisce sul costo del trading di criptovalute. Il valore di una criptovaluta è principalmente influenzato dalla sua offerta, dalla domanda del mercato, dalla disponibilità e dalle criptovalute concorrenti.

Cosa determina il valore della criptovaluta?

La criptovaluta può guadagnare valore sulle piattaforme di scambio. Aumenta di valore in base alla domanda e all’offerta.

La fornitura di una criptovaluta dipende da quante nuove monete vengono estratte e da quanti attuali proprietari vogliono vendere le loro monete.

La domanda di una criptovaluta dipende da molti fattori. La domanda aumenterà in base a quanto sia utile possedere le monete. Ciò significa che se il sistema monetario crittografico funziona bene (cioè transazioni veloci e commissioni basse), se i contratti intelligenti diventano più comuni e se più aziende iniziano ad accettare le criptovalute, la domanda di criptovalute aumenterà. Inoltre, c’è una maggiore domanda di criptovalute come riserva di investimento di valore.

cosa determina il valore della criptovaluta? Come ogni mercato, il valore delle criptovalute fluttua in base alla percezione del mercato del suo valore in un dato momento. Queste fluttuazioni possono essere radicate in alcuni dei fattori di domanda e offerta sopra menzionati o possono verificarsi come risultato di fattori di mercato nascosti.

Cosa determina il valore della criptovaluta: in che modo gli utenti aumentano il valore della criptovaluta?

Esistono anche alcuni metodi in cui gli utenti aumentano il valore della criptovaluta:

  • Acquista basso, vendi alto  : utilizzando la classica strategia di investimento, gli utenti possono aumentare il valore delle criptovalute acquistando e detenendo monete. L’acquisto aumenta la domanda e quindi il valore della criptovaluta aumenta.
  • Mining  : l’atto di estrarre Bitcoin o altcoin può essere redditizio. Influisce anche sulla fornitura di criptovalute.
  • Utilità crescente:  man mano che più istituzioni investono in criptovalute e le accettano come forma di pagamento, la sua utilità aumenta. Come utente, puoi contribuire a questo processo. Ciò aumenterà il valore delle criptovalute a lungo termine.
  • Copertura dei media  : i prezzi delle criptovalute fluttuano in base alla copertura dei media. Gli utenti possono influire su questo attraverso i loro account di social media.

Quali sono i diversi tipi di criptovalute?

Esistono già dozzine, se non centinaia, di diverse criptovalute, con altre che emergono ogni settimana. Alcune delle criptovalute più famose includono:

  • Ethereum
  • Cardano
  • Dogecoin
  • Poligono
  • Stellare
  • Legare
  • Shiba Anu

Detto questo, ci sono attualmente tre grandi categorie di criptovaluta:

  • Bitcoin
  • Altcoin
  • Token

Ciascuno di questi tipi di criptovalute verrà discusso più dettagliatamente di seguito.

Bitcoin

La criptovaluta originale, Bitcoin, è una criptovaluta limitata. Ciò significa che dopo che 21 milioni di Bitcoin verranno estratti, non verranno più estratti.

Avere una valuta limitata significa che Bitcoin può essere utilizzato come strumento di investimento di riserva di valore. Investire in una riserva di valuta può essere paragonato a investire in oro. Sebbene l’oro abbia un valore transazionale, viene utilizzato principalmente come riserva di valore.

Bitcoin utilizza un sistema di mining Proof-of-Work. Ciò significa che una rete di minatori calcola calcoli complessi per mantenere in funzione la blockchain di Bitcoin. I minatori guadagnano Bitcoin appena coniati come ricompensa per il loro lavoro. La Proof-of-Work consente a Bitcoin di attribuire un valore fisico al suo sistema transazionale. Un Bitcoin vale una certa quantità di potenza di calcolo.

Altcoin

Gli altcoin sono versioni alternative di Bitcoin, ma con modifiche minori. Sono spesso il risultato di un fork di Bitcoin. Esistono molti diversi tipi di altcoin.

Alcune delle principali differenze tra Bitcoin e altcoin possono trovarsi nella blockchain stessa. Inoltre, alcune altcoin hanno una riserva illimitata, che cambia il modo in cui vengono utilizzate le monete. Alcuni altcoin hanno reso la blockchain più veloce, accelerando sia il mining che le transazioni.

Gli altcoin a volte differiscono anche nel metodo di verifica utilizzato per autenticare le transazioni. Mentre alcuni altcoin utilizzano sistemi Proof-of-Work, altri usano il consenso Proof-of-Stake, che sostituisce i miner con validatori. Il mining Proof-Of-Stake richiede molta meno energia e meno risorse rispetto ai sistemi Proof-Of-Work poiché i miner Proof-Of-Work devono fare molto più “lavoro” per estrarre i blocchi.

Gli Altcoin possono anche essere utilizzati per creare contratti intelligenti. Questi contratti intelligenti possono essere eseguiti automaticamente in base a determinate condizioni. Non è necessario il coinvolgimento di terze parti e quindi possono farlo immediatamente. I contratti intelligenti possono essere utilizzati in transazioni diverse come proprietà, azioni e gas, rendendoli un investimento molto interessante.

Token

I token sono stati creati per utilizzare contratti intelligenti o token come forma di valuta. Non hanno una blockchain e vengono utilizzati su applicazioni decentralizzate (dApp).

Le criptovalute utilizzano il processo di mining e la blockchain risultante come misura fisica della valuta. Questo è simile al modo in cui le Reserve Banks avevano riserve auree che sostenevano le loro valute legali.

I token, d’altra parte, non sono rappresentativi di alcuna cosa fisica. Possono utilizzare per acquistare dalle dApp e possono utilizzare per ottenere tariffe scontate e tasse di voto che le rendono sempre più popolari. Questo è simile al disaccoppiamento delle valute legali dal gold standard.

Cosa determina il valore della criptovaluta: cosa fa salire o scendere la criptovaluta?

Domanda e offerta di criptovalute

Il valore di qualsiasi cosa determinata dalla domanda e dall’offerta. Se la domanda aumenta più velocemente dell’offerta, il prezzo aumenta. Ad esempio, se c’è una siccità, il prezzo del grano e dei prodotti agricoli aumenta se la domanda non cambia. Lo stesso principio di domanda e offerta si applica alle criptovalute.

La fornitura di una criptovaluta sempre nota. Alcuni, come Bitcoin, hanno un’offerta massima fissa. Altri, come Ether  , non hanno un limite all’offerta. Alcune criptovalute hanno meccanismi che “bruciano” i token esistenti per evitare che l’offerta circolante cresca troppo e rallenti l’inflazione. Masterizzare un token significa inviarlo a un indirizzo irrecuperabile sulla blockchain.

La politica monetaria di ogni criptovaluta è diversa. L’offerta di bitcoin aumenta di un importo fisso con ogni nuovo blocco estratto sulla blockchain. Ethereum offre una ricompensa fissa per blocco estratto, ma paga anche per l’inclusione di “blocchi dello zio” nel nuovo blocco, il che aiuta a facilitare l’efficienza della blockchain. Di conseguenza, l’aumento dell’offerta non è così fisso. Alcune forniture di criptovalute sono dettate interamente dal team responsabile di un progetto, che può scegliere di rilasciare più token al pubblico o bruciare token per gestire l’offerta di moneta.

Domanda e offerta di criptovalute

La domanda può aumentare man mano che un progetto acquisisce consapevolezza o aumenta l’utilità. L’adozione più ampia di una criptovaluta come investimento aumenta anche la domanda limitando efficacemente l’offerta circolante. Ad esempio, quando gli investitori istituzionali hanno iniziato ad acquistare e detenere Bitcoin all’inizio del 2021, il prezzo è aumentato in modo significativo poiché la domanda ha superato il ritmo con cui sono state create nuove monete, diminuendo di fatto l’offerta totale disponibile di Bitcoin.

Allo stesso modo, quando vengono lanciati più progetti di finanza decentralizzata (DeFi) sulla blockchain di Ethereum, la domanda di Ether aumenta. Ether richiede di eseguire transazioni sulla blockchain indipendentemente dalla criptovaluta con cui stai effettuando transazioni. Oppure, se un progetto DeFi decolla da solo, il suo stesso token diventerà più utile, aumentando così la domanda.

Costo di produzione

Nuovi token di criptovaluta prodotti attraverso un processo chiamato mining. Il mining di criptovaluta implica l’utilizzo di un computer per verificare il blocco successivo sulla blockchain. La rete decentralizzata di minatori è ciò che consente alla criptovaluta di funzionare come fa. In cambio, il protocollo produce una ricompensa sotto forma di token di criptovaluta, oltre a eventuali commissioni pagate dalle parti di scambio ai minatori.

La verifica della blockchain richiede potenza di calcolo. I partecipanti investono in apparecchiature costose ed elettricità per estrarre criptovaluta. In un sistema proof-of-work, come quelli utilizzati da Bitcoin ed Ethereum, maggiore è la concorrenza per il mining di una determinata criptovaluta, più è difficile minare. Questo perché i minatori essenzialmente gareggiano tra loro per risolvere un complesso problema di matematica al fine di verificare un blocco. Di conseguenza, il costo per l’estrazione aumenta poiché è necessario un equipaggiamento più potente per estrarre con successo.

Con l’aumento dei costi di mining, è necessario un aumento del valore della criptovaluta. I minatori non estraggono se il valore della valuta che stanno estraendo non è abbastanza alto da compensare i loro costi. E, poiché i miner sono essenziali per far funzionare la blockchain, finché c’è domanda per l’utilizzo della blockchain, il prezzo dovrà salire.

Scambi di criptovaluta

Le criptovalute tradizionali come Bitcoin ed Ether vengono scambiate su più scambi. Quasi tutti gli scambi di criptovalute elencheranno i token più popolari.

Ma alcuni token più piccoli potrebbero essere disponibili solo su borse selezionate, limitando così l’accesso per alcuni investitori. Alcuni fornitori di portafogli aggregheranno le quotazioni per lo scambio di qualsiasi set di criptovalute su diversi scambi, ma prenderanno una commissione per farlo, aumentando il costo dell’investimento. Inoltre, se una criptovaluta viene scambiata in modo sottile su una piccola borsa, lo spread preso dalla borsa potrebbe essere troppo grande per alcuni investitori.

Se una criptovaluta viene quotata su più borse, può aumentare il numero di investitori disposti e in grado di acquistarla, aumentando così la domanda. E, a parità di condizioni, all’aumentare della domanda, il prezzo aumenta.

concorrenza

Esistono migliaia di diverse criptovalute, con nuovi progetti e token lanciati ogni giorno. La barriera all’ingresso è relativamente bassa per i nuovi concorrenti, ma la creazione di una criptovaluta praticabile si basa anche sulla creazione di una rete di utenti di quella criptovaluta.

Un’applicazione utile sulla blockchain può creare rapidamente una rete, soprattutto se migliora una limitazione di un’applicazione concorrente. Se un nuovo concorrente guadagna slancio, prende valore dalla concorrenza esistente, mandando così il prezzo dell’incumbent verso il basso poiché il token del nuovo concorrente vede il suo prezzo salire.

Governo interno

Le reti di criptovaluta raramente rispettano un insieme statico di regole. Gli sviluppatori adattano i progetti in base alla comunità che li utilizza. Alcuni token – token di governance – danno voce ai loro titolari nel futuro di un progetto, incluso il modo in cui un token è stato estratto o utilizzato. Per apportare modifiche alla governance di un token, è necessario che ci sia consenso tra le parti interessate.

Ad esempio, Ethereum sta lavorando per aggiornare la sua rete da un sistema proof-of-work a un sistema proof-of-stake, rendendo di fatto inutili gran parte delle costose apparecchiature minerarie nei data center o negli scantinati delle persone. Ciò avrà senza dubbio un impatto sul valore di Ether.

In generale, agli investitori piace una governance stabile. Anche se ci sono difetti nel modo in cui opera una criptovaluta, gli investitori preferiscono il diavolo che conoscono al diavolo che non conoscono. In quanto tale, una governance stabile in cui le cose sono relativamente difficili da cambiare può essere utile fornendo prezzi più stabili.

D’altra parte, il lento processo di aggiornamento del software per migliorare i protocolli può limitare il rialzo dei valori delle criptovalute. Se un aggiornamento sbloccherebbe valore per i detentori di criptovaluta ma richiede mesi per essere eseguito, danneggia le attuali parti interessate.

Regolamenti e requisiti legali

C’è una certa confusione su chi dovrebbe regolamentare lo scambio di criptovalute. La Securities and Exchange Commission (SEC) afferma che le criptovalute sono titoli come azioni e obbligazioni, mentre la Commodity Futures Trading Commission (CFTC) afferma che sono materie prime come il caffè o l’oro.

Entrambi non possono rivendicare l’autorità di regolamentazione sugli scambi di criptovaluta. Una sentenza determinante potrebbe fornire maggiore chiarezza e migliorare i valori delle criptovalute, aprendo la porta a prodotti finanziari legati alle criptovalute più ampiamente scambiati.

La regolamentazione richiede di consentire modi più semplici per fare trading di criptovaluta. Prodotti come ETF o contratti future forniscono un maggiore accesso alla criptovaluta per gli investitori, aumentandone il valore. Inoltre, la regolamentazione potrebbe consentire agli investitori di assumere posizioni corte o scommettere contro il prezzo delle criptovalute con contratti future o opzioni. Ciò dovrebbe produrre una migliore scoperta dei prezzi e ridurre la volatilità dei prezzi delle criptovalute.

I regolamenti potrebbero anche avere un impatto negativo sulla domanda di criptovaluta. Se un organo di governo cambia le regole per sfavorire l’investimento o l’uso di criptovalute, potrebbe far abbassare il prezzo delle criptovalute.

Cosa determina il valore della criptovaluta: trovare valore nella criptovaluta?

Se comprendi il principio fondamentale della domanda e dell’offerta alla base di ciò che dà valore alla criptovaluta e dei fattori che li influenzano, puoi prendere migliori decisioni di investimento in criptovaluta. Se ritieni che la domanda aumenterà per motivi X, Y e Z e non pensi che l’offerta reggerà il passo, quella criptovaluta potrebbe essere un buon investimento. Ma tieni presente che i governi non hanno ancora le migliori pratiche per la regolamentazione della criptovaluta, il che la rende un investimento particolarmente rischioso e volatile, qualunque cosa accada.

Perché Bitcoin?

La rete Bitcoin introdotta nel mondo nel 2009 da un individuo o gruppo sconosciuto chiamato Satoshi Nakamoto. Nel 2021 ci sono più di 10.000 diversi progetti nel campo delle criptovalute. Ognuno di loro ha il suo ruolo nella costruzione del futuro del denaro.

Il valore di mercato delle criptovalute ha raggiunto per la prima volta $ 1 trilione nel gennaio 2021. Ha superato $ 2,5 trilioni in meno di tre mesi dopo. Dimostra che questo mercato è uno dei mercati in crescita a favore dei suoi investitori.

Bitcoin Cloud Mining è il processo mediante il quale si partecipa a un mining pool su un sito Web di cloud miner e si acquista una certa quantità di hash power. In questo pool, il profitto verrà distribuito equamente tra tutti i partecipanti che hanno partecipato al pool minerario. Accadrà in base alla potenza dell’hash. La piattaforma cloud miner ti consente di estrarre i tuoi Bitcoin senza installare alcun hardware e senza costi aggiuntivi. Minerland, il miglior servizio di cloud mining di criptovalute, ti aiuta a investire in Bitcoin facilmente e con un basso rischio.